Uma menina vai morar com sua tia após a morte do pai. Porém, a mulher descobre que a garota possui estranhos poderes, inclusive a capacidade de manifestar uma criatura assustadora chamada Sandman, que pode ser responsável por diversas mortes.

Um xerife faz uma descoberta estranha quando ele é chamado a um pomar onde três irmãs adolescentes foram atacadas por um bando de jovens delinquentes.

Um bando de caubóis decide tentar a sorte em uma cidade pequena, mas acaba batendo de frente com líderes corruptos e antigos inimigos.

Um grupo de adolescentes tem pesadelos horríveis, onde são atacados por um homem deformado com garras de aço. Ele apenas aparece durante o sono e, para escapar, é preciso acordar. Os crimes vão ocorrendo seguidamente, até que se descobre que o ser misterioso é na verdade Freddy Krueger, um homem que molestou crianças na rua Elm e que foi queimado vivo pela vizinhança. Agora Krueger pode retornar para se vingar daqueles que o mataram, através do sono.